元宇宙专题报告:由近及远看元宇宙产业链投资机会
Facebook正式更名Meta,开启元宇宙历史
1)元宇宙涉及到非常多的技术,包括人工智能、数字孪生、区块链、云计算、拓展现实、机器人、脑机接口、5G等,元宇宙的生态版图中有底层技术支撑、前端设备平台和场景内容入口。
2)虚拟身份认同强+强社交性是元宇宙的首要体验。沉浸式体验+保持同步和实时的特点增加用户在线活跃时长。区块链技术实现虚拟经济。
3)2C端VR/AR是重要入口,VR相对更成熟,VR/AR技术不需要依附其他物品存在,将是继 PC 电脑、智能手机之后的下一代消费级计算机科技产品。
Oculus quest产品今年出货量将要突破1000w,将会带动全球整体 VR 市场的增长;AR端TOB应用较多,核心技术有待提升。由于技术问题,面向 C 端市场的 Google Glass、Magic Leap One 等产品销量远不达预期,随后大部分厂商纷纷转向 B 端行业应用市场。
4)2B端:microsoft与meta达成合作,揭开了元宇宙2B商业模式序幕,除此之外AR在医疗、工业、教育、旅游均有所应用。
交互、算力、确权是元宇宙的三大支撑要素
1)交互:短期VR硬件端将会迎来放量,内容生态端仍需较长时间完善。AR无论是在硬件端还是软件端都存在一定的问题。
2)算力:算力是元宇宙内容创作和用户体验的重要保障,3D建模与交互的实现需要更强的算力支撑。英伟达的元宇宙之所以更能让人信服,就在于他们的强项就是解决算力问题。
3)确权:目前中国NFT市场仍处于起步摸索阶段,国内主流的NFT发售或交易平台主要包括阿里拍卖、蚂蚁链粉丝粒、幻核和NFT中国。国内对虚拟资产相关业务的监管态度历来十分严厉,中国企业更多是从版权保护切入,发挥NFT数字产权证明功能。
由近及远看产业链投资机会
终端设备方面,VR的C端拐点已至;游戏端来看,游戏是最先成长起来的元宇宙场景,虚拟社交身份、开放性、经济系统、沉浸感、世界可持续性是元宇宙游戏需关注的五大特征;2B会议端,疫情催化加之Microsoft发布新应用,或将带动整体市场需求;元宇宙基础设施包括通信网络、云计算和边缘计算等,技术的更新迭代还有较长的路要走。
报告节选内容如下: